Существует много разных типов трейдеров с разной мотивацией и стратегиями для достижения успеха. Одним из самых распространенных типов трейдеров, безусловно, является спекулятивный трейдер
Фото: freepik.com
Волатильность цен является неотъемлемой характеристикой рынка цифровых валют, что часто заставляет инвесторов и трейдеров бороться с непредсказуемыми ценовыми колебаниями. Основным элементом, подпитывающим волатильность, являются спекуляции криптовалютами.
В отличие от традиционных рынков, где активы часто оцениваются на основе их внутренней стоимости, криптовалюты, особенно те, которые имеют высокую волатильность, становятся объектом ценовых колебаний, вызванных спекулятивной торговлей.
В этой статье мы погрузимся в то, что такое спекулятивная торговля и чем она отличается от инвестирования. Мы также дадим несколько советов начинающим спекулянтам, которые могут быть заинтересованы в том, чтобы попробовать этот тип инвестиционной стратегии.
Происхождение спекуляции
Спекуляцию породили инновации. В 1860-х годах технологический прогресс в сфере связи, транспорта и складирования способствовал созданию мировых рынков для большинства товаров, таких как хлопок или пшеница. Экономические потребности многих компаний повлияли на рост рынка акций и ценных бумаг.
По мере того как рынки становились все более сложными, появились профессиональные спекулянты. Первоначально считалось, что это просто другое название гемблинга. Однако исследования и научная литература последнего десятилетия 19 века обосновали спекуляцию, сосредоточив внимание на ее конструктивной стороне и природе товарных рынков.
Экономисты сыграли жизненно важную роль в убеждении политиков, что спекуляция — это больше, чем просто гора минусов; они сумели представить ее положительные последствия вопреки враждебному общественному мнению. Это изменение ввело некоторые спекулятивные финансовые продукты, такие как фьючерсы, используемые для торговли в шорт.
Что такое спекуляция на волатильности цен на криптовалюту
Спекуляции с ценами на криптовалюты предполагают торговлю криптовалютами на основе прогнозов относительно будущего движения цен, а не их внутренней стоимости. Эта практика, под влиянием таких факторов, как рыночные тенденции, новости и настроения инвесторов, может вызвать значительную волатильность цен на криптовалюту.
Спекулятивные инвестиции — это, как правило, краткосрочные инвестиции. Иногда спекулянтов сравнивают с азартными игроками, поскольку они редко проводят соответствующие исследования относительно инвестиций, которые собираются сделать.
Спекулянты сосредоточены на получении прибыли от ценовых колебаний. Например, участвуя в краткосрочной торговле на переоцененных рынках или специально ориентируясь на ценные бумаги, которые недооценены.
Как спекуляции усиливают колебания цен на криптовалюту
Стадное мышление: Когда спекулянты коллективно начинают покупать или продавать криптовалюту, опираясь на трендовые новости, слухи или влиятельные мнения, спекуляции криптовалютой становятся ключевым фактором динамики рынка.
Торговля с использованием кредитного плеча: Многие спекулянты участвуют в торговле с использованием кредитного плеча, занимая средства для увеличения своих торговых позиций. Хотя это может привести к более высокой прибыли, это также означает, что любая неблагоприятная волатильность усиливается, что приводит к более значительным колебаниям на рынке.
FOMO и панические продажи: Страх упустить выгоду (FOMO) может побудить спекулянтов массово выходить на рынок во время восходящего тренда, подталкивая цены к росту. И наоборот, паническая распродажа происходит, когда негативные новости или рыночные тенденции побуждают к поспешной продаже, резко снижая цены. Обе модели поведения обостряют криптовалютные спекуляции.
Чем отличаются инвестиции от спекулятивных инвестиций?
Когда кто-то инвестирует в финансовый инструмент, он делает это потому, что провел исследование и точно знает, что тот имеет ценность. Процесс инвестирования может заключаться в покупке акций, облигаций, паев или даже недвижимости. Общая идея инвестирования заключается в том, что ваши инвестиции со временем вырастут в цене и/или принесут определенную прибыль. Это долгосрочное вложение средств.
С другой стороны, трейдеры, занимающиеся спекулятивными инвестициями, не изучают стоимость финансовых инструментов, в которые они собираются инвестировать. Преимущество спекуляций заключается в том, что инвесторы берут на себя большой риск, но имеют возможность достичь значительной прибыли.
Хотя все инвестиции несут определенный уровень риска, спекулятивные инвестиции зависят от аномально высокого уровня риска, который может закончиться как очень плохо, так и очень хорошо. Это связано с тем, что для того, чтобы инвестиции были успешными, нужно понимать не только динамику цен, но и то, почему они колеблются, и могут ли принести прибыль в долгосрочной перспективе.
Факторы, влияющие на спекуляции
Здоровый рынок, как и вся финансовая система, состоит не только из хеджеров и арбитражников, но и из спекулянтов. Учитывая, что рынок колеблется в зависимости от многих переменных, существует возможность для роста капитала.
Средства массовой информации и освещение новостей: Сообщения в СМИ и новостные статьи могут существенно повлиять на общественное мнение и спекулятивное поведение. Например, объявления о новых правилах, технологических достижениях или громких инвестициях могут спровоцировать массовую покупку или продажу.
Технологические разработки: Инновации в технологии блокчейн или развитие отдельных криптовалют могут стимулировать спекулятивный интерес. Трейдеры могут спекулировать на потенциальном влиянии этих событий на стоимость криптовалюты.
Экономические факторы: Общие экономические условия, такие как уровень инфляции, колебания валютных курсов и экономическая политика, могут влиять на крипторынки. Экономическая нестабильность часто приводит к росту интереса к криптовалютам как альтернативным инвестициям.
Типы спекулятивных трейдеров
Спекулятивный трейдер пытается получить прибыль от изменения цен на определенный финансовый инструмент. Разделить спекулянтов можно по их взглядам, стилю торговли и категории участников рынка, к которой они принадлежат.
Взгляды:
- Бычий спекулянт ожидает, что цена определенного финансового инструмента со временем вырастет. Поэтому он открывает длинную позицию.
- Медвежий спекулянт делает ставку на то, что цена определенного финансового инструмента со временем упадет. Поэтому он открывает короткую позицию.
Стиль торговли:
- Краткосрочные трейдеры обычно пытаются получить прибыль от рыночных движений, которые происходят в течение короткого периода времени — от нескольких секунд до минут или часов. Этот тип трейдеров может использовать автоматизированную систему или осуществлять торговлю вручную.
- Свинг-трейдеры удерживают свои позиции в течение более длительного периода времени — это может быть от нескольких дней до недель.
Тип участников рынка:
Существует множество участников рынка, которые занимаются спекуляциями — банки, хедж-фонды, собственные торговые фирмы, маркет-мейкеры, компании, занимающиеся торговлей товарами, и индивидуальные трейдеры. Подробнее об этом в нашей статье «Участники финансовых рынков: основные группы и их роли».
Как спекулировать?
В мире трейдинга существует чрезвычайно популярная техника под названием «технический анализ», которая использует различные типы анализа на графиках (в первую очередь) для определения направления, куда движется рынок. Перед тем, как выводить такие сделки из технического анализа, практически не проводится анализ фундаментальных показателей компании.
Спекулятивная торговля также имеет тенденцию быть более краткосрочной по своей природе — отсюда причина, почему анализ многолетних финансовых данных актива не будет очень полезным для нее. Трейдеры склонны к краткосрочному подходу, ожидая, что рынок пойдет вверх/вниз за короткий промежуток времени, и они заключат сделку на этом.
В целом, то, являются ли криптовалютные инвестиции спекулятивными, зависит от самой криптовалюты. Такие монеты, как Биткоин и Ethereum, получили высокую оценку за свои инновации, которые имеют потенциал революционизировать то, как мы видим и взаимодействуем с деньгами.
А вот проекты, которые популяризируют себя, высасывая из пальца глобальные тренды, как, например, токен Squid Game Coin, можно считать спекулятивными. С другой стороны, если криптовалютный проект имеет долгосрочный потенциал, то он так же безопасен, как и любая другая обычная инвестиция.
Вам может быть это интересно:
- Сигналы криптовалют: Как предсказать движение рынка
- Ключевые элементы успешного плана криптовалютной торговли
- От новичка до эксперта: как научиться исследовать криптовалюты
По материалам cryptomus.com, learncrypto.com, bitdegree.org, axi.com
